博通将收购高通报价下调至1170亿美元

　　2月22日消息，据国外媒体报道，由于反对高通将自己收购恩智浦(NXP Semiconductors NV)的报价提高至440亿美元，微芯片制造商博通(Broadcom Ltd)当地时间周三将收购高通的报价下调了4%至1170亿美元。

　　对此，高通回应称，博通在3月6日这个关键时刻到来之际让“一个不足的出价变得更糟”，在即将到来的这个关键时间，高通股东将选举一个由11人组成的公司董事会，并且决定博通提出的6名候选人的选举结果，这关系到博通能否控制高通董事会组成的多数。

　　博通与高通的联合将是曾经以来最大一起科技行业并购案，这场收购战是加速整合无线技术设备行业的核心所在，苹果和三星电子公司等智能手机制造商正在利用其市场优势地位，强行谈判而降低芯片价格。

　　博通表示，高通上调后的报价高估了恩智浦的价值，这是博通下调收购高通报价的原因。

　　博通当地时间周三发表的声明表示，“高通董事会违背了股东的最大利益。”

　　研究公司CFRA Research分析师斯科特?凯斯勒(Scott Kessler)在研究报告中写道，此举增加了高通收购恩智浦的可能性，并且降低了博通和高通交易的可能性。

　　博通当地时间周三还批评高通在提高恩智浦报价之前没有与其联络，而代理咨询公司ISS(Institutional Shareholder Services Inc)此前曾建议，高通收购恩智浦的报价事宜要与博通沟通。

　　高通周三为恩智浦交易的价值进行了辩护，声称收购恩智浦将会扩大高通市场并且能够降低成本，而关于博通收购高通的报价价值一事，博通拒绝价值展开讨论。高通还表示，其与博通的交易仍然面临着“监管审批的高度不确定性”。

　　当地时间周三在纳斯达克证券交易所，高通股价下跌0.92%，报收于63.40美元。博通股价上涨1.2%，报收于252.69美元。

　　当地时间周二，高通将收购恩智浦每股报价从110美元上调至127.50亿美元。

　　作为交换，作为对这笔交易的支持，高通获得了9名恩智浦股东的有约束力的协议，这些股东共同持有恩智浦逾28%的流通股。这些股东包括对冲基金Elliott Advisors(UK)Ltd和Soroban Capital Partners LP，后者曾推动提高收购报价。

　　博通最新的以每股82美元的现金加股票方式收购高通的报价，是基于高通先前以每股110美元收购恩智浦报价提出的。博通当地时间周三表示，如果恩智浦交易基于每股127.50美元价格，它将把收购高通报价中每股现金部分减少3美元。

　　高通在合同上有义务完成恩智浦交易，只有当支持该交易的恩智浦股东数量过少或者只有中国商务部仍未批准该交易时，该收购交易才能够放弃。截至目前为止，中国商务部是唯一一家尚未批准该交易的相关监管机构。

　　根据与恩智浦董事会商定的新条款，与高通的该交易只要获得70%恩智浦股权比例同意就会通过，而不是2016年10月签署的协议中要求的80%门槛。一旦达到这个门槛，高通就可以通过“第二步”的交易机制接管整个公司。

　　恩智浦股价当地时间周三报收125.70美元，接近高通提出的新收购报价，这表明大多数投资者认为此次收购将会成功。

　　博通当地时间周三表示，提议的合并协议的其他条件依然未变，其中包括如果监管机构阻止该交易，博通将向高通支付80亿美元的分手费。