【文娱研究】一天吃透一条产业链：音乐行业

　　01 产业链全景图

　　02 世界十大音乐类型

　　03 上游产业链

　　软硬件设备包括硬件设备和软件开发两大部分。其中硬件设备主要包括录音设备和制作设备。软件开发主要指面向音乐制作的相关软件，主要包括音频工作站软件、虚拟乐器软件以及音频效果插件。

　　在录音设备环节，相比 Neumann、Sennheiser 等国外大牌，我国录音设备起步晚、整体实力薄弱，但也不乏创新企业。在制作设备环节，我国发展实力同样偏弱，国产产品与国外品牌仍然存在一定差距。

　　我国数字音乐制作软件均偏轻量化，工业级别的音乐制作软件基本上已被国外巨头垄断。国内现有软件仅为个体在移动端提供服务，尚不能提供专业服务。

　　04 中游产业链

　　内容产出环节即音乐内容创作及制作。音乐创作为音乐制作提供素材底稿，音乐制作则利用上游的软硬件设备作进一步加工处理，形成最终数字音乐作品，该环节主要包括音乐人、音乐工作室和唱片公司。

　　全球来看，三大唱片公司环球音乐(Universal Music Group)、 索尼音乐(Sony Music Entertainment)、华纳音乐(Warner Music Group)在数字音乐市场的份额依然稳固提升，在实体音乐市场有所下降。

　　数据显示，2022年，我国独立音乐人数量超80万人，共创作超300万首音乐作品;其中，青年群体是数字音乐创作群体的主力，30岁以下的独立音乐人占比达 67.3%。

　　在音乐工作室及唱片公司环节，参与者众多但集中度不高。我国音乐工作室及唱片公司则市场活力饱满、发展势头强劲。其中，港台音乐唱片市场格局相对多元，主要以滚石唱片、英皇娱乐、华研国际、福茂唱片为首。内地音乐唱片市场格局则更加分散，参与者众多而单一公司市占率较低。

　　流媒体带动全球录制音乐市场呈现U型复苏，2022年市场规模达262亿美元。2022年全球录制音乐市场规模达262亿美元，同比提升1%，2015-2022年CAGR达到9%

　　中国音乐版权市场规模不断扩大，22年增长放缓。中国Z府对于版权保护的加强，自剑网行动开展以来，中国的音乐盗版率从2011年的95%下降至2021年的不到5%，以及数码串流平台兴起并成为音乐版权的主要购买者。

　　05 下游产业链

　　内容销售环节指将音乐内容通过各类渠道进行宣传、分发及版权服务的相关方，主要包括内容发行及分发、版权代理两大部分。

　　音乐发行及分发主要承担机构包括出版社、电视台、唱片公司、音乐平台、FM 电台、短视频平台、音乐综艺等，不同发行及分发渠道的音乐载体、宣传及变现模式各不相同。

　　版权代理环节指从事数字音乐内容版权代理或授权代理业务的机构，主要为音乐创作方及消费端企业用户提供版权代理或授权服务，帮助音乐人管理和保护原创音乐版权，建立更合理的利益分配和监督机制。

　　2023年我国影视剧、游戏、动漫音乐产业的大幅增长，丰富了应用场景和智能化的交互方式，提升内容生产的制作质量、分发效率和传播效果，提升了用户的视听综合体验。与此同时，国风音乐为核心的影视剧、游戏、动漫音乐，通过展现中国优秀传统文化元素与价值观，广泛吸引了海内外用户，依托情感共鸣促进传统文化的传播，也为音乐产业注入新的活力。

　　在音乐发行及分发环节，我国数字音乐平台类企业市场集中度较高。数据显示，坐拥QQ音乐、酷狗音乐、酷我音乐和全民K歌四大音乐平台的腾讯音乐娱乐集团以及网易云音乐占我国数字音乐超95%的市场份额，其中腾讯音乐占比超7成，龙头地位较为稳固。

　　目前在线音乐APP各有特色，瞄准不同用户群体的核心需求，从而提高用户粘性。酷狗音乐slogan“6000万正版曲库”突出版权优势;网易云音乐slogan“音乐的力量”主打情感型评论分享;QQ音乐slogan“听我想听”主打个性化推荐。

　　TME的在线音乐服务业务的月ARPPU在2022年略有上升。

　　网易云音乐没有过度强调提升单用户价值，其重心在于不断提高用户付费人数，月度ARPPU呈现一个先下降后稳定的趋势。

　　海外龙头Spotify的月ARPPU在20年有所下降后在22年也略有提升。

　　06 产业价值流向

　　音乐行业整体的价值流量如下图所示，内容提供者是音乐娱乐行业核心资源，买断和获得许可是两种主要的版权收购方式。

　　07 版权监督

　　音乐行业自2015起，版权规范得到改善。行业正版化进程加速龙头公司聚拢用户、优化变现。而传输介质决定了版权维护的难易程度：2013年后音乐上云，用户习惯从P2P(点对点)传输下载改变为云端在线播放，法律维权难度增加。

　　我国数字音乐版权环境趋于完善，呈现出版权保护与网络法治并行的良好态势。2022年，国家版权局约谈主要唱片公司、词曲版权公司和数字音乐平台等，要求数字音乐各方协力维护数字音乐版权秩序，构建数字音乐版权良好生态。中国音像著作权集体管理协会发布《互联网直播录音制品的试行付酬标准(草案)》，明确规定了直播间使用音乐的付酬标准。

　　08 发展趋势

　　在耳朵经济不断强化的今天，有着天然优势的音乐平台将业务范围不断扩展，进驻音频市场，为用户带来集成化音频娱乐收听体验。

　　短视频、K歌平台为新曲目提供了多样的宣发渠道，助力歌曲推广;数字音乐行业内容呈爆发式增长，各类曲风的音乐层出不穷，给予用户全新听觉体验。音乐平台举办各种活动吸引人、挖掘优质音乐人，孵化出更多传唱曲目，推动平台商业化。

　　短视频创作离不开音乐的加持，在此背景下，依托于短视频平台巨大的用户流量以及音乐平台的海量正版歌曲，推动更多歌曲、音乐人、内容出圈。

　　音乐节作为一种线下狂欢的文娱类产品，不受阶层、年龄、文化的限制，相较于高额的演唱会门票，用户更倾向这种价格适中且可以一次收听多位音乐人的线下表演，尽管音乐节门票近期有所上涨，但更强的现场感受以及宣扬个性的文化标签仍号召越来越多观众参与。